风险偏好指数红色预警！！
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 金融风险偏好指数衡量的是金融系统中投资者风险偏…
系统流动性风险的传导扩散机制
不同层次系统流动性之间具有广泛的联系。融资流动性、货币流动性和市场流动性三者之间互相传导、互相影响，它们之间的正常流动运行是维持正常市场流动性的基础，是金融系统稳定运营的重要保障。 在市场稳定高效的情况下，资金在三种类型的流动性之…
资本市场系统流动性层次与分类
系统流动性本身对金融系统正常运行至关重要，目前来说，有关系统流动性分类的理论在国内外学术界并没有一致的看法，因为，系统流动性本身是一个复杂的多层次概念，在货币市场、汇率市场、债券市场等不同市场广泛存在。系统流动性可以分为融资流动…
帷幄金融风险偏好指数
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 国际众多金融机构，包括如国际货币基金组织（IMF…
帷幄金融风险偏好指数（2019-05）
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 帷幄风险偏好指数的详细构建方法及介绍请见帷幄金…
帷幄金融风险偏好指数（2019-01）
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 帷幄风险偏好指数的详细构建方法及介绍请见帷幄金…
帷幄金融风险偏好指数（2018-12）
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 帷幄风险偏好指数的详细构建方法及介绍请见帷幄金…
基德公司债券交易虚构利润案例分析
一、事件概述 （一）基德公司（Kidder Peabody） 成立于1865年的基德公司，是美国历史上最悠久的老牌投资银行之一，它的历史比摩根家族还要悠久。而1994年爆出的债券交易虚增利润丑闻使基德公司管理层的声誉扫地，基德公司还被证券交易委员会罚款…
帷幄金融风险偏好指数（2018-11）
风险偏好指数（Risk Appetite Index，简称RAI）是一种对多个市场的风险因子复合度量而产生的集成风险度量因子，既可用以测度资本市场风险偏好，监测金融市场风险变化，也可作为投资者决策的参考。 帷幄风险偏好指数的详细构建方法及介绍请见帷幄金…
利率压力情景生成实例及应用
压力情景分析中非常重要的一个环节是情景生成。由于所有的决策均是基于所生成的情景加以优化得到的，情景刻画得越准确，越贴近市场现实，对压力测试越有利。本文介绍一个利率压力情景生成的实例及其在压力测试中的应用。 1、压力情景分类 （1）利…